商家不退换储值卡余额的处罚需根据具体情形判断，主要涉及行政处罚、民事赔偿及刑事责任三个层面，具体分析如下：

1. 行政处罚层面
   根据《消费者权益保护法》第五十六条，商家若存在“对消费者提出的合理退款要求故意拖延或无理拒绝”等行为，市场监管部门可责令改正，并根据情节轻重处以警告、没收违法所得、罚款（最高可达违法所得十倍，或五十万元以下）；情节严重的，可责令停业整顿、吊销营业执照。
   关键点：需证明商家存在“故意拖延或无理拒绝”的主观恶意，例如通过书面催告记录、商家承诺退款但未履行等证据。

2. 民事赔偿层面
   若商家行为构成违约（如储值卡合同中明确约定退款条款），消费者可依据《民法典》第五百七十七条要求商家继续履行退款义务，并赔偿因违约造成的损失（如利息、维权合理支出）。
   特殊情形：若商家以“最终解释权归本店所有”等格式条款拒绝退款，该条款可能因违反《消费者权益保护法》第二十六条被认定无效，商家仍需退款。

3. 刑事责任层面（极端情况）
   若商家以非法占有为目的，通过发行储值卡吸收资金后拒不退款且数额较大（通常需达到1万元以上），可能涉嫌《刑法》第一百七十六条的非法吸收公众存款罪；若商家在收款后直接逃匿，还可能构成合同诈骗罪。
   注意：刑事责任需以商家主观恶意及客观危害结果为前提，普通消费纠纷通常不涉及。

建议行动步骤：

1. 收集证据：储值卡、付款凭证、商家拒绝退款的记录（如聊天记录、录音）；
   
2. 向市场监管部门投诉（12315平台），要求行政调解或处罚；
   
3. 若调解无果，可向法院起诉，主张退款及赔偿（小额诉讼程序可简化流程）；
   
4. 若发现商家存在大规模拒退或逃匿迹象，立即向公安机关报案。
   

如有具体案件细节（如合同条款、商家态度等），可进一步向我说明，我会结合证据分析维权策略。