结论前置：贷款40万收取7万手续费是否合法，不能一概而论，需结合手续费性质、是否超出法定利率上限、是否违反监管规定以及是否在合同中明确约定等因素综合判断。以下从不同角度详细分析：
1. 手续费性质与合法性边界
- 合法情形：若手续费为银行或贷款机构提供贷款服务的合理成本补偿（如评估费、管理费等），且未超出监管部门规定的上限，则可能合法。例如，部分银行会收取贷款金额1%-3%的手续费，但需明确告知借款人并写入合同。
- 非法情形：若手续费实为“变相利息”或“砍头息”（即提前扣除本金），则违反《民法典》第六百七十条（“借款的利息不得预先在本金中扣除”）及《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》中关于利率上限的规定（当前为LPR的4倍，约15.4%/年）。此时，7万手续费可能因超出法定利率上限而被认定为非法。
2. 利率上限的法定要求
- 计算公式：若手续费被认定为利息，则需计算综合年化利率是否超标。公式为：
$\(
\text{综合年化利率} = \frac{\text{总利息（含手续费）}}{\text{实际借款本金}} \times \frac{365}{\text{借款天数}} \times 100\%
\)$
- 示例计算：假设贷款40万，期限1年，手续费7万，到期还本40万（无其他利息），则综合年化利率为：
$\(
\frac{7万}{40万} \times 100\% = 17.5\%
\)$
若当前LPR的4倍为15.4%，则17.5%已超标，手续费可能被认定为非法。
3. 合同约定与告知义务
- 合法前提：即使手续费合法，贷款机构也需在合同中明确约定手续费金额、计算方式及支付时间，并履行告知义务。若未明确约定或存在隐瞒、误导，借款人可主张合同无效或要求返还超额部分。
- 风险提示：若合同中未区分手续费与利息，或以“服务费”“咨询费”等名义变相收取高额费用，可能涉嫌“套路贷”或欺诈，借款人可向银保监会或公安机关举报。
4. 监管规定与行业实践
- 银行贷款：根据《商业银行服务价格管理办法》，银行手续费需遵循“公开透明、质价相符”原则，且不得与贷款利息混同。部分银行对个人贷款手续费有明确上限（如不超过贷款金额的1%）。
- 非银机构贷款：如消费金融公司、小额贷款公司等，需遵守《关于规范整顿“现金贷”业务的通知》等规定，禁止从贷款本金中先行扣除利息或手续费。
法律建议
- 核实手续费性质：要求贷款机构提供手续费明细及计算依据，确认是否为独立费用或变相利息。
- 计算综合成本：按上述公式计算实际年化利率，若超标可拒绝支付或要求调整。
- 审查合同条款：确保合同中明确约定手续费金额、支付方式及违约责任，避免模糊表述。
- 保留证据：保存贷款合同、转账记录、沟通记录等，以备维权使用。
- 投诉与维权：若发现违规行为，可向当地银保监会、金融监管局或市场监管部门投诉，或通过诉讼主张权利。
总结：贷款40万收取7万手续费是否合法，需结合手续费性质、利率上限、合同约定及监管规定综合判断。若您面临此类情况，建议进一步提供合同细节或咨询专业律师，以便精准分析并制定应对方案。