民间房抵一对一在直接约定以房屋抵债的情况下是不合法的。具体来说：

1. 法律依据：

   • 根据《中华人民共和国民法典》的相关规定，民间借贷直接约定以房屋抵债的，抵押合同是无效的。债务到期不还债的，出借人应向法院起诉要求拍卖抵押房屋，而不是直接以房屋抵债。

2. 抵押权的实现：

   • 债务人不履行到期债务或者发生当事人约定的实现抵押权的情形时，抵押权人可以与抵押人协议以抵押财产折价或者以拍卖、变卖该抵押财产所得的价款优先受偿。但这一过程需要通过法律程序进行，而不能直接约定以房屋抵债。

3. 民间借贷抵押的注意事项：

   • 抵押人和抵押权人应当签订书面抵押合同，并确保合同内容合法、有效。
   • 在办理房地产抵押担保时，要到房管部门办理抵押合同登记手续，以确保抵押的合法性。

综上所述，民间房抵一对一在直接约定以房屋抵债的情况下是不合法的。如果涉及民间借贷和房屋抵押，建议双方签订合法的书面合同，并遵循法律程序办理相关手续，以确保自身权益得到保障。如有任何疑问或需要进一步的法律咨询，请直接向我提问。