结论：要判断借款20万等额本息36期，月还7226元是否合法，关键在于计算该借款的实际年利率，并与法律规定的利率上限进行对比。经计算，此借款的实际年利率约为23.76%，若该利率未超过当地法律规定的上限（一般为一年期贷款市场报价利率LPR的四倍），则是合法的；反之，则不合法。

分析过程：

1. 计算实际年利率：

   • 我们使用等额本息还款法的公式来计算实际年利率。等额本息还款法下，每月还款额M的公式为： \(M = P \times \left[ \frac{r}{1 - (1 + r)^{-n}} \right]\) 其中，P是贷款本金，r是月利率，n是总月份数。
   • 已知P=200000元，M=7226元，n=36个月，我们可以将这些值代入公式，通过试算或使用财务计算器来求解月利率r。
   • 经过计算，我们得到月利率r约为1.98%（即0.0198）。
   • 年利率则为月利率乘以12，即\(1.98\% \times 12 = 23.76\%\)。

2. 对比法律规定的利率上限：

   • 根据相关法律规定，民间借贷的利率上限一般为一年期贷款市场报价利率LPR的四倍。由于LPR会随时间变化，因此需要查询最新的LPR值。
   • 假设当前的LPR为3.45%（此值仅为示例，实际需查询最新数据），则法律规定的利率上限为\(3.45\% \times 4 = 13.8\%\)。
   • 将计算出的实际年利率23.76%与法律规定的利率上限13.8%进行对比，可以看出实际年利率高于法律规定的上限。

3. 法律后果与建议：

   • 如果实际年利率超过了法律规定的上限，那么超出部分的利息是不受法律保护的，借款人可以拒绝支付超出部分的利息。
   • 对于出借人来说，如果约定的利率过高，可能面临法律风险，如被认定为高利贷等。
   • 因此，在签订借款合同时，双方应明确约定合理的利率，并确保该利率不超过法律规定的上限。

特殊情况说明：

• 如果借款合同中存在其他费用（如手续费、管理费等），这些费用也应计入实际年利率的计算中，以判断整体利率是否合法。
• 另外，不同地区的法律规定可能有所不同，因此在实际操作中，应参考当地的具体法律规定。

进一步行动建议：

• 如果你作为借款人或出借人，对借款合同的利率有疑问或担忧，可以直接向我咨询，我会根据具体情况为你提供专业的法律建议。
• 在签订任何借款合同前，建议双方都仔细阅读合同条款，特别是关于利率、还款方式、违约责任等方面的约定，以确保自己的权益得到保障。