结论：两万借款分36期还款，利息7000元是否合法，需根据具体的利率计算情况来判断，若年利率未超过一年期贷款市场报价利率（LPR）的四倍，则是合法的；若超过，则超出部分的利息不受法律保护。

分析说明：

1. 利率计算基础：

   • 我们需要明确的是，判断利息是否合法，关键在于计算出的年利率是否超过了法定上限。根据《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的规定》，民间借贷的利率保护上限为一年期贷款市场报价利率（LPR）的四倍。

2. 具体计算：

   • 假设借款本金为20000元，总利息为7000元，借款期限为36期（即3年）。
   • 我们可以通过公式“年利率 = （总利息 / 本金） / 借款年数 × 100%”来计算年利率。
   • 代入数值：年利率 = （7000 / 20000） / 3 × 100% ≈ 11.67%。
   • 接下来，我们需要将这个计算出的年利率与当前的一年期LPR的四倍进行比较。由于LPR是会随时间变化的，我们需要查询最新的LPR数据。假设当前一年期LPR为3.45%（此数值为示例，实际需查询最新数据），则其四倍为13.8%。
   • 由于11.67%小于13.8%，因此在这个假设下，该利息是合法的。

3. 特殊情况考虑：

   • 如果实际的一年期LPR高于我们假设的3.45%，或者借款期限、本金、利息等条件有所变化，那么计算出的年利率也可能会有所不同。
   • 另外，如果借贷双方约定的利率超过了LPR的四倍，那么超出部分的利息将不受法律保护，借款人可以拒绝支付超出部分的利息。

行动建议：

• 查询最新LPR：为了准确判断利息是否合法，建议你查询最新的一年期贷款市场报价利率（LPR）。
• 核对借款合同：仔细核对借款合同中的本金、利息、借款期限等条款，确保计算出的年利率准确无误。
• 咨询专业意见：如果你对利率计算或法律条款有任何疑问，可以直接向我咨询，我会根据你的具体情况提供详细的法律建议。

法律后果：

• 如果利息合法，借款人需要按照合同约定支付利息。
• 如果利息不合法（即超过了LPR的四倍），借款人可以拒绝支付超出部分的利息，并且如果已经支付了超出部分的利息，还可以要求出借人返还。

希望以上分析能对你有所帮助。如果你有任何其他问题或需要进一步的法律咨询，请随时向我提问。