结论：共享电动自行车载小孩发生事故，保险公司是否赔付需分情况讨论，主要取决于保险合同条款、事故责任认定以及是否存在免责情形等因素。以下从不同角度展开分析：
保险合同条款的约定
- 是否在承保范围内：共享电动自行车所投保的保险类型通常为公众责任险或非机动车第三者责任险等。若保险合同明确约定了承保范围包括因使用共享电动自行车导致的第三者人身伤害或财产损失，且事故符合合同约定的情形，那么在一般情况下，保险公司应当按照合同约定进行赔付。
- 对“使用人”及“使用方式”的界定：部分保险合同可能对“使用人”有明确限定，例如仅限年满一定年龄、具备相应民事行为能力的自然人。若载小孩的行为被认定为超出保险合同约定的“使用方式”，或者小孩本身不符合“使用人”的定义，保险公司可能以此为由拒绝赔付。
事故责任的认定
- 共享电动自行车使用人的责任：根据《道路交通安全法实施条例》等相关规定，驾驶电动自行车在城市道路上行驶时，只可搭载一名12周岁以下的儿童。若使用人违反规定超载或搭载不符合年龄要求的儿童，且该违法行为与事故发生存在因果关系，使用人可能需承担相应的事故责任。在此情况下，保险公司可能根据事故责任比例进行赔付，或者因使用人存在重大过失而拒绝赔付。
- 其他方的责任：若事故是由第三方（如其他车辆、行人等）的过错导致，且共享电动自行车使用人无责任或仅承担次要责任，那么保险公司可能仅在共享电动自行车使用人应承担的责任范围内进行赔付。对于第三方应承担的责任部分，应由第三方或其保险公司进行赔付。
免责情形的存在
- 保险合同约定的免责条款：保险合同中可能包含一些免责条款，如战争、军事行动、自然灾害等不可抗力因素导致的事故，或者使用人故意制造事故等情况。若事故符合免责条款的约定，保险公司将不承担赔付责任。
- 法律法规规定的免责情形：根据相关法律法规，若使用人存在无证驾驶、酒后驾驶等违法行为，或者共享电动自行车存在质量问题且该质量问题与事故发生存在因果关系，保险公司可能根据法律规定或合同约定拒绝赔付。
建议：在发生此类事故后，建议立即报警并保护好现场，以便交警部门进行事故责任认定。同时，及时联系共享电动自行车运营商和保险公司，了解保险赔付的相关流程和要求。如有需要，可向我进一步咨询具体的法律问题和应对策略。