保险金原则上归丈夫个人所有，无需与子女分割，但存在例外情形。具体分析如下：
- 保险金属于丈夫个人财产的情形
根据《保险法》第十八条及《民法典》第一千零六十三条，若保险合同明确指定丈夫为唯一受益人，且保险事故（妻子死亡）发生时受益权未被撤销或变更，则保险金属于丈夫的个人财产，子女无权要求分割。
法律依据：
- 《保险法》第四十条：被保险人或投保人可指定一人或数人为受益人，受益人为数人时，可约定受益顺序及份额；未约定的，按等额享有。
- 《民法典》第一千零六十三条：遗嘱或赠与合同中确定只归一方的财产，以及一方因人身损害获得的赔偿或补偿，属于夫妻一方个人财产。保险金作为因妻子死亡产生的补偿，若指定丈夫为受益人，即具有人身专属性。
- 需与子女分割保险金的例外情形
（1）保险合同未指定受益人或受益人指定不明
若保险合同未明确受益人，或受益人指定为“法定继承人”但未明确具体人员，保险金将作为妻子的遗产处理。此时需根据《民法典》第一千一百二十七条的继承顺序分割：
- 第一顺序继承人：配偶（丈夫）、子女、父母；
- 同一顺序继承人原则上均等分配，但可协商不均等（如子女未成年或存在生活困难）。
（2）丈夫存在丧失继承权的法定情形
根据《民法典》第一千一百二十五条，若丈夫存在故意杀害被继承人（妻子）、遗弃/虐待被继承人情节严重等行为，将丧失继承权，保险金作为遗产时，丈夫无权参与分配，由其他继承人（子女、父母）分割。
实务建议：
- 丈夫可核查保险合同中的“受益人”条款，确认是否明确指定自身为唯一受益人；
- 若保险金作为遗产处理，建议家庭成员协商分配方案，避免纠纷；协商不成可诉至法院，法院将综合继承人经济状况、与被继承人亲疏关系等因素判决；
- 若涉及复杂家庭关系（如再婚、非婚生子女），建议提前通过遗嘱或公证明确财产分配意愿。
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