民营银行存款利率高是合法的。民营银行存款利率之所以高，主要有以下几个原因：
成本优势：民营银行没有实体网点，所有业务都在网上操作，节约了大量的网点和人工成本。这使得它们能够提供更高的存款利率以吸引客户。
息差大：民营银行的贷款利率比普通银行更高，因此它们能承担得起成本更高的存款。
市场竞争：民营银行起步晚、规模小、客户少，为了吸引存款，它们往往会提高存款利率。
创新型存款产品：民营银行推出了创新型存款产品，如智能存款等，这些产品具有更高的利率和灵活性，也吸引了大量客户。
需要注意的是，虽然民营银行存款利率高，但储户在存款时仍需关注银行的风险状况和经营情况。根据《存款保险条例》，在同一家银行，如果存款本金在50万元以内，无论银行发生什么灾情，都可以全额还本付息。因此，对于储户来说，只要保证存款本金不超过50万元，即使银行因经营不善而倒闭，存款和本金也可以得到足够的保险赔偿。
总的来说，民营银行存款利率高是合法的，也是市场竞争的结果。储户在存款时可以根据自己的风险承受能力和资金需求选择合适的银行和存款产品。如果有任何疑问或需要进一步的法律咨询，请直接向我提问。