信用卡非法经营罪的处罚对象既可能是商户，也可能是个人，这主要取决于具体的经营行为和主体身份。以下从不同角度进行详细分析：

一、商户作为处罚对象的情况

1. 商户非法经营信用卡业务：

   • 如果商户未经许可，擅自从事信用卡套现、代还等非法经营行为，且情节严重，构成非法经营罪，那么商户作为经营主体，将受到法律的制裁。
   • 例如，商户通过设立POS机为他人提供信用卡套现服务，并从中收取手续费，这种行为就可能构成非法经营罪。

2. 商户的刑事责任：

   • 根据《中华人民共和国刑法》的相关规定，商户作为单位犯罪的主体，如果其非法经营行为构成犯罪，将对单位判处罚金，并对其直接负责的主管人员和其他直接责任人员判处刑罚。

二、个人作为处罚对象的情况

1. 个人非法经营信用卡业务：

   • 如果个人未经许可，擅自从事信用卡套现、代还等非法经营行为，且情节严重，同样构成非法经营罪，个人将受到法律的制裁。
   • 例如，个人通过虚假交易等方式为他人提供信用卡套现服务，并从中牟利，这种行为就可能构成非法经营罪。

2. 个人的刑事责任：

   • 根据《中华人民共和国刑法》的相关规定，个人非法经营信用卡业务，情节严重的，将处五年以下有期徒刑或者拘役，并处或者单处违法所得一倍以上五倍以下罚金；情节特别严重的，将处五年以上有期徒刑，并处违法所得一倍以上五倍以下罚金或者没收财产。

三、综合分析

1. 行为性质：

   • 无论是商户还是个人，只要其非法经营信用卡业务的行为情节严重，都可能构成非法经营罪。关键在于行为是否违反了国家规定，是否扰乱了市场秩序，以及是否达到了情节严重的程度。

2. 主体身份：

   • 商户和个人在非法经营信用卡业务时，其主体身份不同，但不影响犯罪的构成。商户作为单位犯罪的主体，个人作为自然人犯罪的主体，都将受到法律的制裁。

3. 法律后果：

   • 商户和个人因非法经营信用卡业务构成犯罪的，都将面临刑事处罚。处罚的种类和幅度将根据犯罪的情节严重程度、违法所得的数额等因素进行确定。

四、法律建议

1. 遵守法律法规：

   • 无论是商户还是个人，都应严格遵守国家关于信用卡业务的法律法规，不得擅自从事非法经营行为。

2. 增强法律意识：

   • 商户和个人应增强法律意识，了解非法经营信用卡业务的法律后果，避免因无知而触犯法律。

3. 及时咨询律师：

   • 如果商户或个人在信用卡业务方面遇到法律问题或疑虑，应及时咨询专业律师，以获取准确的法律意见和帮助。

如有任何关于信用卡非法经营罪或其他法律问题的疑问，可以直接向我咨询。我将根据您的具体情况，提供专业的法律意见和帮助。