贷款年利率19.8%是否合法，需分情况讨论：

1. 民间借贷领域
   根据《最高人民法院关于审理民间借贷案件适用法律若干问题的的规定》第二十五条，民间借贷利率的司法保护上限为一年期贷款市场报价利率（LPR）的4倍。以2024年7月最新LPR（3.45%）为例，4倍即为13.8%。因此，若该19.8%的年利率属于民间借贷，则超出部分（19.8%-13.8%=6%）不受法律保护，借款人可拒绝支付超出部分的利息，且出借人若通过诉讼主张利息，法院仅支持13.8%以内的部分。

2. 金融机构贷款领域
   若贷款方为银行、消费金融公司等持牌金融机构，则适用《最高人民法院关于进一步加强金融审判工作的若干意见》第二条的规定：借贷双方约定的利率超过年利率24%的，法院不予支持。因此，19.8%的年利率虽接近上限，但仍属于合法范围，借款人需按合同约定履行还款义务。

法律后果与建议：

• 若为民间借贷，借款人可与出借人协商降低利率至13.8%以内；若协商无果，可向法院起诉要求调整利率。
  
• 若为金融机构贷款，借款人需按合同约定还款，但可关注贷款合同中是否存在其他不合理条款（如手续费、违约金等），此类费用与利息总和若超过24%，超出部分同样不受法律保护。
  
• 风险提示：无论何种贷款，若利率超过法定上限，借款人可能面临出借人/金融机构通过催收、诉讼等方式追讨债务的风险，但法院仅会支持合法范围内的利息。

示例说明：
假设借款人从民间借贷方借款10万元，年利率19.8%，期限1年：

• 合法利息部分：10万×13.8%=13,800元
  
• 超出部分：10万×(19.8%-13.8%)=6,000元（借款人可拒绝支付）
  

若您涉及具体贷款纠纷，可进一步向我提供贷款方类型、合同条款等信息，我将为您详细分析法律风险及应对策略。