贷款机构要求还款监督人这一做法，在合法性上需分情况讨论：
若还款监督人角色实质为担保人：
- 根据《中华人民共和国民法典》的相关规定，担保合同是主债权债务合同的从合同。若贷款机构要求还款监督人承担担保责任，如保证责任，那么这实际上是在设立担保关系。在此情况下，若还款监督人（即担保人）明确同意并签署了相关担保合同，且合同内容不违反法律、行政法规的强制性规定，不违背公序良俗，那么这一做法是合法的。担保人将按照合同约定，在债务人无法履行还款义务时，承担相应的担保责任。
若还款监督人角色仅为监督还款，不承担担保责任：
- 如果还款监督人的角色仅仅是对借款人的还款行为进行监督，而并不承担任何担保责任或还款义务，那么这种安排在法律上并不构成担保关系。此时，还款监督人的存在更多是基于贷款机构与借款人之间的约定，用于增强贷款回收的保障。只要这种约定不违反法律、行政法规的强制性规定，不损害国家、集体或第三人的利益，且双方（或三方，包括借款人、贷款机构和还款监督人）均同意，那么这一做法也是合法的。但需要注意的是，由于还款监督人并不承担担保责任，因此其法律地位和权利义务可能相对模糊，容易在实际操作中产生纠纷。
法律建议与风险提示：
- 对于贷款机构：在要求设立还款监督人时，应明确其角色和责任，避免将其与担保人混淆。若希望还款监督人承担担保责任，应与其签署明确的担保合同，并确保合同内容合法合规。
- 对于还款监督人：在同意担任还款监督人之前，应仔细了解自己的权利和义务，特别是是否承担担保责任。若承担担保责任，将面临较大的法律风险，需谨慎考虑。
- 对于借款人：应了解还款监督人的存在及其角色，确保自己的还款行为受到合理监督，同时避免因还款监督人的不当行为而损害自己的权益。
可能产生的法律后果：
- 若还款监督人实质为担保人且未履行担保责任，贷款机构有权依据担保合同向其追偿，甚至可能通过法律途径要求其承担法律责任。
- 若还款监督人角色仅为监督还款且因监督不当导致贷款机构损失，贷款机构可能难以直接向其追偿，但可能通过其他途径（如与借款人协商、提起诉讼等）来维护自己的权益。
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